TDS UScellular (NYSE: USM), 2024 yılının üçüncü çeyreğine ilişkin kar görüşmesinde, spektrum nakde çevirme konusundaki ilerleme ve abone metriklerindeki güzelleşmeler dahil olmak üzere kıymetli stratejik gelişmeler bildirdi. Şirket, kârlılık öngörüsünü yükseltti ve T-Mobile sürecinin kapanışı konusunda planlandığı üzere ilerliyor. Hizmet gelirlerinde düşüş yaşanmasına karşın, UScellular düzeltilmiş FAVÖK ve FVÖK’de artış gördü. Görüşme tıpkı vakitte, şirketin finansal disiplini ve stratejik teşebbüsleri konusunda inanç söz eden CFO Doug Chambers için son görüşme oldu.

Önemli Noktalar

• TDS UScellular, OneNeck IT Solutions’ın satışını tamamladı ve bu durum özgür nakit akışını olumlu etkiledi.

• FAVÖK ve FVÖK için düzeltilmiş kârlılık öngörüsü yükseltilirken, TDS Telecom güçlü rehberliğini koruyor.

• Abone metrikleri, daha az perakende net kayıp ve artan faturalı ARPU ile düzgünleşti.

• Promosyon stratejileri, daha âlâ müşteri elde tutma ve azalan kayıp oranlarına yol açtı.

• T-Mobile sürecinin 2025 yılının ortasına kadar kapanması bekleniyor ve düzenleyici müracaatlar esasen yapıldı.

• Hizmet gelirleri %2 düşüş gösterdi, lakin maliyet optimizasyonları düzeltilmiş FVÖK’de %1 ve düzeltilmiş FAVÖK’de %3 artışa yol açtı.

• Şirket, operasyonel zorluklardan ötürü milimetre dalga lisanslarında 136 milyon $ paha düşüklüğü ziyanı bildirdi.

Şirket Görünümü

• TDS UScellular, hizmet gelirleri için finansal rehberliği 2,95 milyar $ ile 3,0 milyar $ ortasına ve sermaye harcamalarını 250 milyon $ ile 600 milyon $ ortasına daraltıyor.

• Şirket, 1,2 milyon pazarlanabilir fiber hizmet adresi ve %60 fiber hizmet kapsamını hedefliyor.

• TDS, süreçleri kapatmaya, sermayeyi optimize etmeye ve gelecekteki büyüme için fiber hizmet yeteneklerini genişletmeye odaklanıyor.

Olumsuz Öne Çıkanlar

• Üçüncü çeyrekte yıllık bazda çeyreklik gelirde %55 düşüş yaşandı.

• Toplam 136 milyon $ fiyatında lisans paha düşüklüğü ziyanı bildirildi.

Olumlu Öne Çıkanlar

• Organik büyüme ve potansiyel satın almalar yoluyla kule portföyünü genişletme konusunda uzun vadeli olumlu bir görünüm var.

• MVNO teşebbüsü, ulusal bir 5G sağlayıcısı ile dağıtım basamağında ve tam lansman yakında bekleniyor.

• TDS Telecom’un geniş bant kesimi, müşterilerin %20’sinin gig hizmetinde olduğunu gösteriyor ve bu durum artan ARPU’ya katkıda bulunuyor.

Kaçırılanlar

• Üçüncü çeyrekte hizmet gelirleri %2 düştü.

• Geniş bant büyümesi beklenenden daha yavaş oldu, lakin gelecek için olumlu erken göstergeler var.

Soru-Cevap Öne Çıkanlar

• Doug Chambers, spektrum satışlarıyla ilgili nakit vergilerin, net faaliyet ziyanları ve faiz evreleri nedeniyle daha düşük olacağını açıkladı.

• Spektrum satışlarından elde edilen gelirlerin kullanımına ait tartışmalar, borç azaltma, fiber dağıtımını hızlandırma ve hissedar getirilerine odaklanacak.

• Müşteri hizmetlerinde operasyonel verimliliklere yönelik AI’nın tesiri, aygıt yükseltme oranlarındaki düşüşe karşın umut verici.

• Kule portföyü için strateji, satın almaları düşünmeden evvel ortak yerleşim oranlarını uygunlaştırmak.

• TDS’nin MVNO lansmanı deneme basamağında ve tam ticari lansmanın yakında gerçekleşmesi bekleniyor.

TDS UScellular, pazar zorluklarını aşmaya devam ederken finansal ve operasyonel performansını güçlendirmek için stratejik teşebbüslerden yararlanıyor. Finansal disiplini muhafazaya ve sermaye tahsisini optimize etmeye odaklanan şirket, stratejik süreçlerinden ve fiber hizmet genişlemesinden yararlanarak gelecekteki büyümeyi hızlandırmaya hazır.

InvestingPro Görüşleri

TDS UScellular’ın (NYSE: USM) üçüncü çeyrek çıkarlarına ait kapsamlı genel bakışı tamamlamak için, InvestingPro tarafından sağlanan kimi değerli finansal metriklere ve görüşlere bakalım.

USM’nin piyasa bedeli 4,94 milyar $’dır ve bu, telekomünikasyon bölümündeki kıymetli varlığını yansıtmaktadır. Bildirilen zorluklara karşın, şirketin pay senedi son altı ayda %68,59’luk değerli bir fiyat toplam getirisi ile dikkat alımlı bir direnç göstermiştir. Bu durum, yarar görüşmesinde bahsedilen şirketin stratejik gelişmeleri ve güzelleştirilmiş görünümü ile uyumludur.

InvestingPro İpuçları, USM’nin likit varlıklarının kısa vadeli yükümlülüklerini aştığını, güçlü bir likidite durumuna işaret ettiğini vurguluyor. Bu finansal istikrar, şirketin T-Mobile süreci ve fiber hizmet genişlemesi dahil olmak üzere stratejik teşebbüslerini yönetirken çok değerlidir.

Başka bir InvestingPro İpucu, analistlerin şirketin bu yıl kârlı olacağını öngördüğünü belirtiyor. Bu varsayım, kar görüşmesinde tartışılan düzgünleştirilmiş düzeltilmiş kârlılık görünümü ile uyumludur; UScellular FAVÖK ve FVÖK rehberliğini yükseltmiştir.

Şirketin 2024 yılının üçüncü çeyreği prestijiyle son on iki aylık geliri 3,799 milyar $ olup, brüt kâr marjı %56,96’dır. Makalede hizmet gelirlerinde %2’lik bir düşüşten bahsedilse de, güçlü brüt kâr marjı tesirli maliyet idaresini göstermektedir ve bu durum bildirilen uygunlaştırılmış düzeltilmiş FVÖK ve FAVÖK sayılarında yansıtılmaktadır.

InvestingPro İpuçlarına nazaran, USM’nin yüksek bir FVÖK değerleme çarpanında süreç gördüğünü belirtmek değerlidir. Bu durum, muhtemelen devam eden stratejik teşebbüsler ve beklenen T-Mobile sürecinin kapanışı nedeniyle şirketin gelecekteki beklentileri hakkında yatırımcı optimistliğini gösterebilir.

Daha kapsamlı bir tahlil arayan yatırımcılar için, InvestingPro, USM’nin finansal sıhhati ve pazar pozisyonu hakkında daha derin bilgiler sağlayabilecek ek ipuçları ve metrikler sunmaktadır.

Bu makale yapay zekanın takviyesiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Koşul ve Şartlar kısmımıza bakın.