Yakın vakitte gerçekleşen gelir davetinde, The Cheesecake Factory Incorporated (CAKE) 2024’ün üçüncü çeyreğinde güçlü bir performans sergilediğini, karlarda değerli bir artış ve gelecekteki büyüme için olumlu bir görünüm olduğunu açıkladı. Şirketin CEO’su David Overton, istikrarlı gelir büyümesi ve operasyonel güzelleştirmelerle desteklenen pay başına düzeltilmiş çıkarda yıllık bazda %49’luk bir artış açıkladı. Cheesecake Factory, 2024 sonuna kadar 22’ye kadar yeni restoran açma yolunda ilerliyor ve 2025 için 24 açılış amacı belirledi.

Önemli Noktalar

• Cheesecake Factory’nin Q3 toplam gelirleri 865 milyon $’a ulaştı, pay başına düzeltilmiş seyreltilmiş net gelir 0,58 $ oldu.

• Karşılaştırılabilir satışlar ve trafik dalın üzerinde performans göstererek şirketin güçlü performansına katkıda bulundu.

• Q3’te dört yeni restoran açıldı, 2024’te toplam 17 açılış gerçekleşti ve 2025 için 24’e kadar açılış planlanıyor.

• Şirket, 2024 Q4 toplam gelirini 905 milyon $ ile 915 milyon $ ortasında, düzeltilmiş net gelir marjını ise %4,8 ile %4,9 ortasında öngörüyor.

• 2025 mali yılı gelir projeksiyonları yaklaşık 3,75 milyar $, stratejik açılışlar ve operasyonel harikalığın büyümeyi ve hissedar bedelini artırması bekleniyor.

Şirket Görünümü

• Cheesecake Factory, stratejik restoran açılışları ve operasyonel verimlilik yoluyla büyümeyi sürdürmeyi öngörüyor.

• 2025 mali yılı için toplam gelirlerin, tek haneli enflasyon oranları göz önüne alındığında, yaklaşık 3,75 milyar $ olması bekleniyor.

• 2025 için %10 ile %11 ortasında bir vergi oranıyla yaklaşık %4,75’lik bir net gelir marjı öngörülüyor.

Olumsuz Noktalar

• Şirket, trafikte %0,8 ve karışımda %2,1 oranında düşüş yaşadı.

• 2023 Q4’te yaklaşık %1’lik küçük bir negatif karışım tesiri bekleniyor.

Olumlu Noktalar

• İstikrarlı satışlar ve değerli kârlılık artışıyla dört çeyrek üst üste güçlü performans.

• Bir büyüme konsepti olan Flower Child, orta tek haneli karşılaştırılabilir satışlarla âlâ performans gösteriyor ve yeni pazarlara genişliyor.

• Market zincirleriyle yapılan yeni fırın mutabakatlarının bu segmentteki büyümeyi desteklemesi bekleniyor.

Eksikler

• Genel büyümeye karşın, şirket karışım üzerinde hafif bir negatif tesir olduğunu ve bunun 2024 için nispeten sabit kalmasının beklendiğini belirtti.

Soru-Cevap Öne Çıkanlar

• Gelir daveti sırasında iştirakçiler tarafından ek sorular yöneltilmedi.

Cheesecake Factory’nin stratejisi, başarılı bir ödül programı ve masa verimliliğini etkilemeden iştiraki artıran bir rezervasyon sisteminin uygulanması yoluyla müşteri tecrübesini geliştirmeye odaklanmaya devam ediyor. Şirketin DoorDash ile iştiraki, bilhassa paket servis satışlarında %50’yi aşan Flower Child markası için güçlü paket servis satışlarını desteklemeye devam ediyor. Güzelleştirilmiş müsaade süreçleri ve piyasa şartlarıyla şirket, genişleme planlarından emin ve 2025’te şirket seviyesinde marjlarda 25 ila 35 baz puanlık bir düzgünleşme bekliyor. Cheesecake Factory’nin operasyonel harikalık ve stratejik büyümeye olan bağlılığının önümüzdeki yıllarda daima hissedar pahası yaratması bekleniyor.

InvestingPro Öngörüleri

Cheesecake Factory’nin güçlü 2024 Q3 performansı ve optimist görünümü, InvestingPro’dan alınan gerçek vakitli bilgilerle daha da destekleniyor. Şirketin piyasa bedeli 2,38 milyar $ olup, restoran kesimindeki güçlü pozisyonunu yansıtıyor.

InvestingPro bilgileri, CAKE’in 2024 Q3 itibariyle son on iki ay için düzeltilmiş F/K oranının 13,75 olduğunu gösteriyor; bu, tıpkı devir için etkileyici 0,35’lik FKO oranına kıyasla nispeten düşük. Bu durum, pay senedinin çıkar büyüme potansiyeline nazaran düşük pahalanmış olabileceğini gösteriyor ve şirketin 2025 için olumlu projeksiyonlarıyla uyumlu.

Şirketin 2024 Q3’te %4,25’lik gelir büyümesi ve 2024 Q3’te sona eren son on iki ay için %41,79’luk sağlam brüt kâr marjı, operasyonel verimliliğini ve genişleme planları ortasında kârlılığı muhafaza yeteneğini vurguluyor.

InvestingPro İpuçları, CAKE’in son altı ayda %37,08 ve son bir yılda %57,19 üzere değerli getiriler sağladığını gösteriyor. Bu performans, şirketin bildirilen çıkar büyümesi ve stratejik teşebbüslerin başarılı bir halde uygulanmasıyla uyumlu.

Ayrıca, bir InvestingPro İpucu, CAKE’in ölçülü bir borç düzeyiyle faaliyet gösterdiğini belirtiyor; bu durum, finansal yapısını çok yüklemeden argümanlı genişleme planlarını destekliyor. Bu ihtiyatlı finansal idare, şirketin 2025’te 24’e kadar yeni restoran açma stratejisini tamamlıyor.

InvestingPro’nun CAKE için 12 ek ipucu sunduğunu belirtmek değerlidir; bu ipuçları yatırımcılara şirketin finansal sıhhati ve piyasa pozisyonu hakkında kapsamlı bir tahlil sağlıyor. Bu öngörülere ve daha ayrıntılı metriklere erişmek için InvestingPro’da mevcut olan tam bilgi yelpazesini keşfetmeyi düşünebilirsiniz.

Bu makale yapay zekanın takviyesiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Kural ve Şartlar kısmımıza bakın.