Banco Sabadell, 2024’ün üçüncü çeyreğinde güçlü bir performans sergiledi. CEO César González-Bueno, son çıkar davetinde birinci dokuz ay için 1,3 milyar € net kâr ve 500 milyon €’yu aşan rekor bir çeyrek net kârı açıkladı.

Banka, yıllık bazda performans gösteren kredilerde büyüme ve İspanya’da ipotek kullandırımında artış gördü. Banco Sabadell’in yan kuruluşu TSB, kümenin kârlarına kıymetli katkıda bulundu.

İleriye dönük olarak banka, hissedar getirisi ve istikrarlı risk maliyeti planlarıyla büyüme ve kârlılığa odaklanıyor.

Önemli Noktalar

• Banco Sabadell’in net kârı 2024’ün birinci dokuz ayında 1,3 milyar €’ya ulaştı ve rekor çeyrek net kârı 500 milyon €’yu aştı.

• Performans gösteren krediler yıllık bazda %2 büyürken, İspanya’da ipotek kullandırımı yıllık bazda %82 arttı.

• Net faiz geliri (NII) çeyreklik bazda %0,7 hafif düşüş gösterirken, net faiz marjı (NIM) arttı.

• Takipteki varlıklar (NPA’lar) çeyreklik bazda %3 azaldı ve varlık kalitesi düzgünleşti.

• Adi Öz Kaynak Tier 1 (CET1) oranı %13,8’e yükseldi ve banka 2025’te yaklaşık 1,6 milyar € net kâr öngörüyor.

• TSB’nin maddi öz kaynak getirisinin 2025’te çift haneli sayılara ulaşması beklenirken, 2024 ve 2025 için toplam maliyet düşüşünün %3 olacağı kestirim ediliyor.

Şirket Görünümü

• Banco Sabadell, 2024’te NII’de orta tek haneli büyüme ve yaklaşık 45 baz puan toplam risk maliyeti bekliyor.

• Banka, 2025’te %13’ün üzerinde maddi öz kaynak getirisi öngörüyor.

• 2024 ve 2025 boyunca toplam 2,9 milyar € hissedar getirisi planlanıyor.

• 5 milyar €’nun üzerinde sermaye araçlarında potansiyel fırsatçı ihraçlar.

Olumsuz Noktalar

• Çekirdek sonuçlar, düşük NII ve enflasyonla ilgili maliyet artışları nedeniyle çeyreklik bazda %3 düşüş gösterdi.

• İspanya’da güncellenmiş toplu iş mukaveleleri ve işçi maliyetleri nedeniyle yaklaşık 14 milyon €’luk bir kezlik sarfiyat bildirildi.

• Birleşik Krallık’ta 2024’ün 4. çeyreğinde net faiz gelirinin (NII) hafif düşmesi bekleniyor.

Olumlu Noktalar

• NPA’larda %3 azalma ve 44 baz puanlık toplam risk maliyeti ile varlık kalitesinde güzelleşme.

• TSB’nin NII’si %3,5 büyüdü ve kümenin NII direncine katkıda bulundu.

• Liquid varlıklar 46 milyar €’ya yükseldi ve kredi-mevduat oranı %95 oldu.

Hedef Altı Performanslar

• Banka, çeyreklik bazda net faiz gelirinde (NII) hafif bir düşüş yaşadı.

• Toplam maliyetler çeyreklik bazda %2,7 arttı, lakin yıllık rehberle uyumlu kaldı.

Soru-Cevap Öne Çıkanlar

• Bankacılık vergisi 2025 iddialarına dahil edildi fakat değişikliğe tabi.

• İspanya’da mevduat maliyetlerinin sabit kalması yahut azalması bekleniyor, vadeli mevduatlara geçiş ile birlikte.

• TSB’nin tekrar yapılandırma stratejisi, dijital öncelikli yaklaşım ve otomasyonla yönlendirilen 2024 ve 2025 için net maliyetlerde %3’lük bir azalmayı hedefliyor.

• Menkul kıymetleştirmeler sermaye stratejisinin bir kesimi olup, Miami’deki kurumsal kredilerle kontaklı 1 milyar €’luk bir mutabakatın yıl sonuna kadar kapanması bekleniyor.

Banco Sabadell (BME: SAB), üçüncü çeyrek performansında dayanıklılık ve stratejik büyüme göstererek, önümüzdeki yıl için daima muvaffakiyet pozisyonunu koruyor. Bankanın kârlılık, varlık kalitesi ve maliyet idaresine odaklanması, sağlam finansal sonuçlarına ve 2025 için optimist görünümüne yansıyor. Yatırımcılar ve paydaşlar, Ocak 2024’te daha fazla güncelleme ve ayrıntılı rehberlik bekleyebilirler.

Bu makale yapay zekanın takviyesiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Kaide ve Şartlar kısmımıza bakın.