Önde gelen global su teknolojisi şirketi Xylem Inc. (XYL), gelir açıklaması konferans görüşmesinde güçlü bir üçüncü çeyrek performansı rapor etti. CEO Matthew Pine ve CFO Bill Grogan, rekor FAVÖK marjları ve pay başına yararda değerli bir artışla güçlü bir finansal görünüm sundular.

Şirket, Ölçüm ve Denetim Tahlilleri (MCS) ve Su Tahlilleri ve Services (WSS) segmentlerinde zorluklarla müsabakasına karşın, hafif bir organik gelir büyümesi yaşadı ve siparişlerde %8’lik bir artış gördü, bu da değerli bir sipariş birikimine yol açtı. Xylem ayrıyeten Idrica ortak teşebbüsündeki hissesini artırmak ve Applied Water segmentinde liderlik değişiklikleri dahil olmak üzere stratejik ataklar açıkladı.

Önemli Noktalar

• FAVÖK marjları rekor düzey olan %21,2’ye ulaştı.

• Hisse başına kar (EPS) yıllık bazda %12 artarak 1,11 ABD doları oldu.

• Organik gelir %1 büyüdü ve siparişler %8 arttı.

• Tam yıl çıkar rehberliği 4,22 ABD doları ile 4,24 ABD doları ortasında daraltıldı.

• Gelir beklentisi 8,5 milyar ABD doları, yaklaşık %15 büyüme olarak korundu.

• Xylem, Idrica ortak teşebbüsündeki hissesini artırmayı planlıyor.

• Meredith Emerick, Applied Water segmentinin lideri olarak atandı.

Şirket Görünümü

• 4. çeyrekte %2 ile %3 ortasında gelir büyümesi öngörülüyor.

• 4. çeyrek için beklenen FAVÖK marjları %20,5 ile %21 ortasında.

• Bölümler genelinde uzun vadeli talep güçlü kalmaya devam ediyor.

• Kısa vadeli baskılara karşın üç yıllık büyüme görünümü %4 ile %6 ortasında.

Olumsuz Öne Çıkanlar

• Endüstriyel ve ticari bina bölümleri %4 geriledi.

• Avrupa ve Asya’da, bilhassa Çin’de orta seviyede sipariş düşüşleriyle zorluklar yaşandı.

• 4. çeyrekte yumuşaklık, 2024 başlarında toparlanma bekleniyor.

Olumlu Öne Çıkanlar

• Kamu Hizmetleri son pazarı %10 yükseldi.

• Applied Water’da son beş çeyreğin dördünde müspet sipariş büyümesi.

• Madencilik uygulamalarındaki yumuşaklığa karşın su tahliye işinde dayanıklılık.

Eksikler

• MCS ve WSS segmentlerinde proje zamanlama gecikmeleri nedeniyle gelir büyümesi engellendi.

• MCS’de olağanlaşmış büyümeye geçiş zamanlama zorlukları yaşayabilir.

Soru-Cevap Öne Çıkanlar

• Şirket, 2025’teki toparlanmayı destekleyecek daha büyük projeler konusunda optimist.

• Uzun müddettir devam eden teşebbüslerden kaynaklanan baskılara karşın gelecek yıl için olumlu görünüm.

• Toparlanma vakit çizelgesi için spesifik rehberlik verilmedi.

Xylem’in gelir açıklaması konferans görüşmesi, şirketin bir dizi zorluk ve stratejik ilerleme ortasında yol aldığını ortaya koydu. Muhakkak pazarlar ve segmentlerde kimi aksi rüzgarlarla müsabakasına karşın, Xylem’in liderliği şirketin uzun vadeli beklentileri ve su sanayisinin değişen taleplerine ahenk sağlama yeteneği konusunda optimist kalmaya devam ediyor. Şirketin Idrica’daki artan hissesi üzere stratejik yatırımlara ve liderlik değişikliklerine olan bağlılığı, büyüme ve inovasyona odaklandığının işaretini veriyor. Güçlü bir sipariş birikimiyle ve kilit segmentlerde olumlu sipariş büyümesiyle Xylem, 2024 ve sonrasında muvaffakiyet yörüngesini sürdürmeye hazır görünüyor.

InvestingPro Görüşleri

Xylem Inc.’in (XYL) güçlü üçüncü çeyrek performansı ve optimist görünümü, InvestingPro’dan gelen bilgilerle daha da destekleniyor. Şirketin piyasa kıymeti 29,88 milyar ABD doları olup, su teknolojisi kesimindeki kıymetli varlığını yansıtıyor. Xylem’in son on iki aydaki %38,64’lük gelir büyümesi ve 2024’ün 2. çeyreğinde %25,96’lık çeyreklik gelir büyümesi, şirketin rapor ettiği organik gelir büyümesi ve artan siparişlerle uyumlu.

InvestingPro İpuçları, Xylem’in finansal istikrarını ve hissedar dostu siyasetlerini vurguluyor. Şirket, hissedarlara kıymet döndürme taahhüdünü gösteren bir formda 13 yıl üst üste temettüsünü artırdı. Bu, şirketin rapor ettiği rekor FAVÖK marjları ve artan pay başına çıkar göz önüne alındığında bilhassa dikkat cazibeli. Ek olarak, Xylem’in nakit akışları faiz ödemelerini gereğince karşılıyor, bu da şirketin Idrica ortak teşebbüsündeki artan hisse üzere büyüme teşebbüslerine yatırım yaparken borcunu yönetme yeteneğini destekliyor.

Şirketin 38,8’lik F/K oranı birinci bakışta yüksek görünebilir, fakat 2024’ün 2. çeyreği prestijiyle son on iki ay için düzeltildiğinde 31,58’de duruyor. Bu, 0,6’lık bir PEG oranıyla birleştiğinde, Xylem’in büyüme beklentilerine nazaran makul bir değerlemeyle süreç gördüğünü gösteriyor. Bu, şirketin olumlu görünümü ve 4. çeyrek ve sonrası için öngörülen gelir büyümesiyle uyumlu.

Xylem’i kıymetlendiren yatırımcılar, InvestingPro’nun bu pay senedi için 11 ek ipucu sunduğunu, şirketin finansal sıhhati ve piyasa pozisyonu hakkında daha kapsamlı bir tahlil sağladığını not etmelidir.

Bu makale yapay zekanın takviyesiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Koşul ve Şartlar kısmımıza bakın.